十二月 2007 - 随笔

2007年12月27日

11-19中小板ETF159902是2.538元(之后最低2.399元)上证5269点;

12-27----------------------------2.977元(之后最高3.038元)上证5308点;

收益率17.3%,战胜所有中国内地指数。。。。。。。。。

 

 

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2007年12月23日

流泪N次。止不住。

难得,为一部中国人自己的电影。

《集结号》,a Feng Xiaogang Flim,会青史留名!

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30元的太保发行价,实在是一个笑话。

至于45、50甚至更高的二级市场流通价的预测,更将造就第二个中石油。

首先,它根本不够三年连续赢利的硬指标是,是特批的。

其次,这家公司如果放在两年前发行,估计不会超过3-5元。

一切都应该感谢这两年半的疯牛大市,否则这一切不可能全部兑现。

这个疯狂发行中,最乐的人,无疑是私募凯雷--如果继续牛市,三年后可流通时,它将卷走上千亿利润!!

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2007年12月22日

从来沒有停止过对天桥和丁丁的跟踪关注。两年来,赌徒放下赌注并卷土重来,股价上升两倍;商人继续专注老行当,除了“有道”搜索以外,或进或退或盘,沒大声浪,股价连续两年沒让投资者赚钱,也沒让他们亏钱。手握几十亿现金的丁丁,突然成了雨皮死活看不懂的公司。

朱威廉写的文章《陈天桥:耐得住寂寞 》,转在此,对商人赌徒篇是一种后应,回归主业,分散产品链,从源头抓起,是天桥赌徒时代结束的标志。

相比2006年的低调,2007年的盛大显得异常热闹。从第一季度的“完美”季报开始到后面令人眼花缭乱的风云、18等计划到唐骏在华尔街的风光路演。盛大已经摆脱了2006年业绩和士气的低迷。陈天桥在经过一段时间的闭关修炼后,重新从网易手中夺回王者桂冠,信心十足的带领着这支中国最大的网游生力军继续前进。
 
离开盛大两年有余,有一句话却时常在我耳际响起,那就是陈天桥在会议和邮件中一再强调的六个字:要耐得住寂寞。2006年因为家庭战略受挫和华尔街对免费模式的质疑导致盛大股价跌至最高时期的1/3,市值在一个季度内缩水了20亿美元。媒体各种质疑不断,冷嘲热讽纷纷而至。陈天桥显然早就做好了破釜沉舟的准备,让所有最糟糕的事情在同一个季度发生后,开始了他的思索和调整。

2007年11月28日,盛大第三季度季报以3180万美元的净利润再次被陈天桥称之为“近乎完美”。有一个资深媒体人问我,为何没有一款称得上游戏大作的盛大在收入方面如此强劲?其实答案很简单,盛大多年来所致力于打造的平台优势通过不断整合后集中爆发。正如盛大某高管曾经说过的:“盛大可以每年推出10到20款游戏,想让一两款成为大作不容易,但都失败也很难。

在陈天桥的眼里,盛大的发展不过才走出了1/3,雄心壮志的他绝对不会为今天的成绩而有丝毫松懈。尤其是在盛大艰难转型的过程中迅速壮大的如巨人网络、完美时空、金山、网龙等公司提高了市场成本,增加了竞争风险。盛大保持了七个季度的连续增长,但市场占有率却从04年的65%下降到了如今的25%左右。除此以外,在市值方面巨人网络虽然在IPO后大幅滑落,但依然以超过30亿美元领先于盛大的24亿美元和网易的23亿美元。

转型的代价并不可怕,市值的大小也可忽略不计,真正让陈天桥所担心的是这些异军突起的中小型企业。盛大错过了早期进一步领导创新与整合并购的机会,这种局面导致前两年人才流失严重,自主研发产品乏善可陈。陈天桥在“第五届中国国际数码互动娱乐产业高峰论坛”的演讲中为包括盛大在内的“大公司”们的“不尽如人意”做出了深刻的检讨。

陈天桥在2007年表现出了前所未有的眼界和胸襟,从他的“盛大愿意做一颗小小的铺路石”到唐骏的“我要为整个中国网游行业去路演”,皆表现出盛大将自己升华到了一个产业的高度。我们不难看出,在战略定位层面盛大终于从英雄的神坛上走了下来,在战略执行层面又以顾大局、看整体的意识提高了其境界。这种转换展现出了一个更为成熟、理智、负责的企业精神。

我同时看到了一个陈天桥1.0向陈天桥2.0转换的过程。陈天桥在2003年买车的时候曾经问过我什么车比较合适,我当时难免落俗的推荐了众多在他看来是暴发户的车型,稳重严谨的他最终以一部奥迪A8代步。这导致盛大的副总们直到今天还使用着几年前分配到手上的奥迪A6,奔驰宝马等车型在盛大的停车场上不见踪影。而就在今年,他安排了数部奔驰在Chinajoy现场,用以接送那些希望与盛大合作的创业者。

有人说盛大用奔驰是做秀,还有人说陈天桥的做法老土,奔驰代表不了互联网精神。其实这些人所无法领悟到的另外一个层面是:陈天桥更加深刻的认识到财富与人才是紧密相连的。不是每一个人都能藐视财富的魅力,也不是所有人都耐得住没钱的寂寞。陈天桥把奔驰拿出来,告诉你这就是你今后的代步工具,告诉你这就是盛大能给你的生活品质。这四部看似老土的奔驰其实比一万篇公关美文都更能激昂人心。换作几年前,陈天桥肯定无法接受这种做法。

相对于金山和巨人所宣布创造了多少个百万或者千万富翁来说,盛大可以创造更多的百万、千万甚至亿万富翁。让互动式的创新自下而上自由发展,让员工成为企业真正的所有者。股权和财富相对集中的盛大完全有能力以更大方、更刺激的期权奖励形式与其员工分享胜利果实。

陈天桥当年的崇拜者、分众传媒董事长江南春在将分众传媒的市值提升到60亿美元后正在酝酿着第二家公司的上市。强于营销的陈天桥能否在互联网2.0时代加速变革的步伐,能否让创新机制在体制内循环而不是在体制外壮大,能否通过剥离、参股、整合、独立上市等运作方式发展出更多的优秀企业,是陈天桥当前正在思考的问题,更是盛大走好接下来这2/3道路的关键。

2008年到2009年网游市场将发生翻天覆地的变化,陈天桥所带领的团队能否在这种变化中继续保持领先尚有待时间考证。无论未来如何,陈天桥在2007年所展现出的影响力和执行力皆属非凡,其耐得住寂寞,经得起考验的精神不但带领盛大突破重围,也为我2005年离开盛大后以每股36美元,在公开市场买入的一万股盛大股票解了套。给了我一个近乎完美的交待。

天桥自己的讲稿: 《我们要从英雄的位置上走下来》2007-12-21

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2007年12月10日

        光头投资大师坦普顿:
        如果十个医生告诉你吃某种药,你最好还是吃这种药。
        同样,如果十个工程师告诉你用某种方法修建大桥,你最好用那种方法修建大桥。
        但在选择股票时,众口一词是非常危险的。如果十个证券分析师告诉你买入某类资产(股票),记住远离它,它的股价必然已经反映出其受欢迎的程度。
 
        这段话,能让你想起48元中石油套牢全中国小散的真正继续上演的纪录片吗?

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        2007年12月10日,恒指成份股加入三只新贵中石油,神华和中国海外。除中国海外流通比例为50%外,中石油和神华的流通给全是100%,后两者与汇丰、港交所、国寿、东亚银行、中海油、中石化、太古A同为百分百流通盘。

        从今天开始,汇丰银行仍然是老大,占恒指比重15%,中移动占13.07%,而国寿,建行、工行、中石油、中海油、中石化、神华等七股,将占恒指比重27.82%,这“H股7鬼”加起来,比单只汇丰鄞中移动所占的比重都要大。

        按今天股价计,汇丰约134元,中移动141元,“H股七鬼”合起来是146元,后者权重而价不高,市场的游戏规则肯定要变了。

        如果这七小鬼再加上红筹中移动,换称“H8”的话,他们将占恒指比重约41%,而这“H8”同时又是国企指数的重要组成部分。
    
        所以,恒指或中企指数的爱好者,研究如何将这H8舞高弄低,将是绝对的一石二鸟之招,既可以掌恒指,又可以控中企。

        也许当初恒指的设计者,沒有想到陆续接纳H股和红筹股后,会造成这种结局。

        香港证券市场,真的变天了。

        但解放区的天,是否是明朗的天呢?

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        刚看到下文。所以花花就立马睡了。。。。。。。。。

  世界卫生组织下属国际癌症研究机构2007年12月将通宵夜班列入“可能致癌因素”,警示人们熬夜易患癌。科研结果显示,人体内能抑制肿瘤产生的褪黑激素一般在夜间分泌,熬夜及睡眠不足将使人体免疫系统容易受到侵害,抗击潜在癌细胞的能力下降,同时生物钟紊乱还会影响细胞分裂、脱氧核糖核酸(DNA)修复等人体必要机能。
  民间有“失眠一夜,折寿半月”一说,虽有点夸张,但也足以说明熬夜、失眠对身体的危害。熬夜即股市阴跌,阴阳相间式下跌,是“温水煮青蛙”,等青蛙发现不妙时,为时已晚,“蛙羹”已熬成。不熬夜的好处如下:
  1。延长人的身体使用寿命。
  2。延长电脑、电视、照明等电器的使用寿命。
  3。节约能源。
        天堂里可没有银行和提款机,拒收钞票、股票、动产不动产。

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2007年12月9日

看了小师妹转的两个天涯长贴,靠,我的净本《色戒》算是白看了!瞎眼了!

1、豆瓣综合版:《张秘书、郭司机、阿妈和书房---开启《色戒》悬疑迷案的钥匙》作者:西班牙眼spanisheyes(上海)

2、图文版: 《色戒细节之旅(全部电影清晰截图悬疑迷案破解版)》

3、文字版:《张秘书、郭司机、阿妈和书房——开启<色戒>悬疑迷案的钥匙(正稿完整版)》

 

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2007年12月8日

今天杂记:

1、马云与曾经当过两天世界首富的孙正义有一个共同之处是:都不懂互联网技术。

2、昨晚在上海看净本《色.戒》,感叹李安已晋升大师级殿堂,更惊呀于新人汤唯的完美演绎---面对戏骨戏精梁朝伟,汤唯的表演毫无逊色之处,全片几无瑕疵。难道她会是下一个国际级巨星?感觉汤唯的戏路比“章平胸”宽广的多。。。。。。。。。。。。。。。。。。GOOG了一下,发现汤唯还是个乐清出生杭州长大的浙江女孩。

3、汤唯与张曼玉的旗袍大战:27:23

4、伊能静的影评,最贴近我的感受,偶尔也赞下这个女人。

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